Ý tưởng đầu tư

Đầu tư giá trị: Phương pháp MỚI chọn cổ phiếu

Đầu tư giá trị vào những công ty có lượng tiền mặt cao là cách an toàn và hiệu quả nhất bất chấp sự biến động của thị trường.

Nhà đầu tư giá trị huyền thoại Warrant Buffet từng nói:

“Đầu tư vào những công ty có lượng tiền mặt cao là cách an toàn và hiệu quả nhất bất chấp sự biến động của thị trường

Có nghĩa rằng những công ty có lượng tiền mặt ròng (tỷ lệ thanh khoán ngắn hạn cao) sẽ duy trì được tốc độ phát triển ổn định như hiện tại cho đến khi họ phát hiện ra những cơ hội lớn và tiêu dùng lượng tiền mặt đó.

Cách chọn cổ phiếu này, phải nói là nó rất đơn giản nhưng… nhiều NĐT giá trị lại lãng quên nó.

Nhược điểm duy nhất của phương pháp đầu tư giá trị này nằm ở thanh khoản – đặc thù của cổ phiếu cơ bản rất được ít NĐT quan tâm, tuy nhiên cách khắc phục cũng rất đơn giản.

Từ triết lý này, mình sẽ hướng dẫn các bạn cách để lọc cổ phiếu đơn giản và nhanh nhất mà bất kỳ ai cũng có thể sử dụng được.

Phương pháp đầu tư giá trị

So sánh giá thị trường với giá trị thực của cổ phiếu.

Giá trị thực = ((Tổng tiền mặt + Gửi ngân hàng) – (Nợ vay ngân hàng ngắn và dài hạn)) / Tổng số cổ phiếu lưu hành

Mua khi giá trị thực của cổ phiếu lớn hơn ít nhất 30% giá thị trường của cổ phiếu.

Ngoài ra, để khắc phục cổ phiếu thanh khoản thấp, tôi chọn thêm tiêu chí khối lượng giao dịch trung bình 20 ngày lớn hơn 100 ngàn cổ phiếu và thị giá > 10.

Ý nghĩa của công thức

Một công ty có lượng tiền cao đủ để thanh toán được tất cả khoản nợ vay ngân hàng và giảm được chi phí lãi vay.

sẽ có lợi thế cạnh tranh đáng kể hơn so với các công ty vay nợ nhiều.

Khi kinh tế gặp khó khăn thì những công ty này ít chịu tác động bởi họ đủ tiềm lực để đối phó với những biến động bên ngoài.

Đồng thời, khi có những cơ hội tốt với giá rất rẻ dễ nắm bắt hơn.

Lưu ý: Không có phương pháp đầu tư nào là tuyệt đối. Cần kết hợp với những hiểu biết về ngành nghề và doanh nghiệp để áp dụng tốt cho từng trường hợp.

Hiệu quả của phương pháp ra sao?

Đầu tiên, thống kê quá khứ từ năm 2010 đến nay, 90% những cổ phiếu có giá thị trường thấp hơn giá trị thực đều cho thấy

mức tăng trưởng vượt thị trường trong vòng 3 – 6 tháng (50-100%).

Mình xin dẫn chứng một vài trường hợp cụ thể khi áp dụng phương pháp đầu tư giá trị này.

VC3: Giá trị an toàn lớn hơn 20k tại cuối năm 2014; Giá thị trường đã tăng từ 18k lên 53k chỉ sau 6 tháng.

NDN: Giá trị an toàn lớn hơn 23k tại quý 1/2019; Giá thị trường đã tăng từ 14k lên 19k chỉ sau 3 tháng.

(Cổ phiếu này chỉ là ví dụ, không phải khuyến khích NĐT theo, hãy tự lọc để có những cổ phiếu tốt hơn).

Còn nhiều cổ phiếu khác đủ tiêu chuẩn và đang trong quá trình tăng giá, bấm vào đây để tham khảo nhé.

Chúc NĐT giao dịch thành công!

Về tác giả

Stock24h

Chào các bạn,

Tôi rất vui khi bạn ghé thăm blog này. Mình muốn dành khoảng thời gian trống của mình để chia sẻ những kinh nghiệm giúp các bạn trong đầu tư chứng khoán. Nếu bạn có bất kỳ câu hỏi nào, hãy comment ở dưới, mình sẽ hỗ trợ trong khả năng mình nhé.

Để lại bình luận

avatar
  Đăng ký  
Thông báo về